Bài nghiên cứu phân tích các mối quan hệ động dài hạn và ngắn hạn giữa giá cổ phiếu và tỷ giá hối đoái cũng như các kênh truyền động các cú sốc ngoại sinh, đồng thời kiểm định vai trò của tự do hóa tài chính trong mối quan hệ của hai biến trên. Dữ liệu được sử dụng từ 1/2007- 5/2016 cho năm nước Đông Nam Á, cụ thể Việt Nam, Thái Lan, Indonesia, Philippines và Malaysia. | BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ CHÍ MINH NGUYỄN THỊ THANH TRÚC TỰ DO HÓA TÀI CHÍNH TỶ GIÁ GIÁ CỔ PHIẾU CÁC CÚ SỐC NGOẠI SINH Ở CÁC NƯỚC ĐÔNG NAM Á LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH - 2017 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ CHÍ MINH NGUYỄN THỊ THANH TRÚC TỰ DO HÓA TÀI CHÍNH TỶ GIÁ GIÁ CỔ PHIẾU CÁC CÚ SỐC NGOẠI SINH Ở CÁC NƯỚC ĐÔNG NAM Á CHUYÊN NGÀNH TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG MÃ SỐ 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC TS. VŨ VIỆT QUẢNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH - 2017 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan Luận văn thạc sĩ kinh tế Nghiên cứu Tự do hóa tài chính tỷ giá và giá cổ phiếu Các cú sốc ngoại sinh ở các nước Đông Nam Á là công trình nghiên cứu của riêng tôi. Các kết quả nghiên cứu trong Luận văn là trung thực và chưa từng được công bố trong bất kỳ công trình nào khác. TÁC GIẢ LUẬN VĂN Nguyễn Thị Thanh Trúc MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT DANH MỤC BẢNG DANH MỤC HÌNH DANH MỤC PHỤ LỤC Chương 1 Giới thiệu - 1 Tính cấp thiết của đề tài - 1 Mục tiêu nghiên cứu của đề tài - 2 Đối tượng phạm vi nghiên cứu - 3 Kết cấu của luận văn - 3 Chương 2 Khung lý thuyết và tổng quan các nghiên cứu trước đây - 4 Khung lý thuyết của đề tài- 4 Tổng quan các nghiên cứu trước đây - 6 Chương 3 Phương pháp nghiên cứu - 16 Phân tích đồng liên kết - 19 Kiểm định quan hệ nhân quả Granger đa biến- 20 Kiểm định tính bền vững tham số của mô hình VEC - 22 Phân tích các cú sốc trong mô hình SVEC - 24 Chương 4 Kết quả thực nghiệm - 26 Dữ liệu - 26 Kết quả kiểm định đồng liên kết của mô hình hai ba biến - 28 Phân tích kênh truyền dẫn của cú sốc ngoại sinh - 31 Các kiểm định và phân tích đệ quy của mô hình dài hạn - 32 Phân tích hàm phản ứng đẩy kết hợp phân rã phương sai - 34 Phân rã phương sai - 38 Chương 5 Gợi ý chính sách và hướng phát triển khác của đề tài - 40 Tăng tính vững của mô hình - 40 Tổng kết- 42 Hạn chế của đề tài - 45 .
