Futures trading, spot price volatility and structural breaks: Evidence from energy sector

The present study empirically examines the impact of Stock Futures on India’s underlying Energy Sector Stocks by incorporating the Structural breaks in the AR (1)-GARCH (1, 1) model. Although the issues relating to the effect of Derivatives trading on Cash Market Volatility have been empirically discussed in two ways: by evaluating Cash Market Volatilities during the Pre-and Post-Derivatives trading periods and, secondly, by determining the influence of Derivatives trading on the conduct of Cash Markets by comparing it with proxies. |

Không thể tạo bản xem trước, hãy bấm tải xuống
TỪ KHÓA LIÊN QUAN
TÀI LIỆU MỚI ĐĂNG
54    46    3    29-03-2024
Đã phát hiện trình chặn quảng cáo AdBlock
Trang web này phụ thuộc vào doanh thu từ số lần hiển thị quảng cáo để tồn tại. Vui lòng tắt trình chặn quảng cáo của bạn hoặc tạm dừng tính năng chặn quảng cáo cho trang web này.