Mục tiêu của đề tài là nghiên cứu sự thay đổi của các nhân tố thị trường, nhân tố quy mô và nhân tố giá trị sổ sách trên giá thị trường ảnh hưởng đến TSSL của cổ phiếu như thế nào. Bên cạnh đó, tác giả xem xét sự thay đổi nhân tố nào là yếu tố chủ yếu tác động đến tỷ suất sinh lợi của cổ phiếu. Sau cùng, tìm hiểu danh mục nào sẽ mang lại TSSL cao trên TTCKVN. | BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ CHÍ MINH - NGUYỄN XUÂN THANH NGHIÊN CỨU CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA CỔ PHIẾU TRÊN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Chí Minh Năm 2013 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ CHÍ MINH - NGUYỄN XUÂN THANH NGHIÊN CỨU CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA CỔ PHIẾU TRÊN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM Chuyên ngành Tài Chính Ngân Hàng Mã số 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC NGUYỄN NGỌC ĐỊNH Chí Minh Năm 2013 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan công trình nghiên cứu luận văn thạc sĩ này là của chính bản thân dưới sự hướng dẫn của Nguyễn Ngọc Định nội dung nghiên cứu trong công trình là trung thực số liệu được tác giả thu thập từ các nguồn khác nhau có ghi trong phần tài liệu tham khảo. Ngoài ra luận văn còn sử dụng một số đánh giá và đóng góp từ các tác giả khác và được nêu rõ trong phần tài liệu tham khảo. Kết quả nghiên cứu của công trình chưa từng được công bố trong bất kỳ công trình nào. Tác giả Nguyễn Xuân Thanh Danh mục các từ viết tắt và thuật ngữ Từ viết tắt Diễn giải BE Giá trị sổ sách BE ME Giá trị sổ sách trên giá trị thị trường Capital Asset Pricing Model Mô hình định giá tài CAPM sản vốn CTCP Công ty cổ phần EBT Earning before Tax Lợi nhuận trước thuế FF Mô hình Fama-French GDP Gross Domestic Product Tổng sản phẩm quốc nội HML High minus Low Phần bù giá trị Ha Noi Stock Exchange Sở giao dịch chứng khoán HNX Hà Nội Ho Chi Minh Stock Exchange Sở giao dịch chứng HSX khoán Thành phố Hồ Chí Minh ME Giá trị thị trường NHNN Ngân hàng nhà nước Rm-Rf Nhân tố thị trường SMB Small minus Big Phần bù quy mô Thành phố Hồ Chí Minh TSSL Tỷ suất sinh lợi TTCK Thị trường chứng khoán TTCKVN Thị trường chứng khoán Việt Nam Danh mục các bảng biểu Bảng Nội dung Trang Khối lượng cổ phiếu loại bỏ ra khỏi dữ liệu nghiên cứu của mô hình 27 Số lượng cổ phiếu sử dụng trong mô hình được cập nhật hàng tháng từ 28 12 .
