Mục đích nghiên cứu của đề tài này là tìm ra những bằng chứng thực nghiệm về mối quan hệ của quyền sở hữu nước ngoài và tính thanh khoản của TTCK Việt Nam và những yếu tố ảnh hưởng đến mối tương quan này. | BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ Tp. HCM - VÕ THỊ LỢI TÁC ĐỘNG CỦA TỔ CHỨC NHÀ ĐẦU TƯ NƯỚC NGOÀI ĐẾN THANH KHOẢN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM CHUYÊN NGÀNH TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG MÃ SỐ 60340201 LUẬN VĂN THẠC SỸ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC Phan Thị Bích Nguyệt TP. Hồ Chí Minh Năm 2013 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận văn Tác động của tổ chức nhà đầu tư nước ngoài đến thanh khoản thị trường chứng khoán Việt Nam là công trình nghiên cứu của chính tôi. Ngoài những tài liệu tham khảo đã được trích dẫn trong luận văn tôi cam đoan rằng mọi số liệu và kết quả nghiên cứu của luận văn này chưa từng được công bố hoặc được sử dụng dưới bất cứ hình thức nào. TP. Hồ Chí Minh ngày 20 tháng 10 năm 2013 Tác giả Võ Thị Lợi MỤC LỤC TRANG PHU LỤC BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU CHỮ VIẾT TẮT DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU DANH MỤC CÁC HÌNH VẼ ĐỒ THỊ TÓM TẮT . 1 CHƯƠNG 1 GIỚI THIỆU. 2 GIỚI THIỆU ĐỂ TÀI . 2 LÝ DO CHỌN ĐỀ TÀI . 3 VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU . 3 MỤC ĐÍCH VÀ CÂU HỎI NGHIÊN CỨU CỦA ĐỀ TÀI . 3 DỮ LIỆU NGHIÊN CỨU . 4 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU . 5 Mô hình hồi quy dự đoán mức thanh khoản trong thời gian tháng t 1 . 5 Mô hình hồi quy dự báo tỷ suất sinh lợi trong thời gian t n . 5 Mô hình hồi quy dự đoán tỷ số vòng quay chứng khoán turnover trong thời gian tháng t 1 . 6 CẤU TRÚC BÀI NGHIÊN CỨU . 6 Ý NGHĨA ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU . 7 CHƯƠNG 2 LÝ THUYẾT NỀN TẢNG VÀ NGHIÊN CỨU THỰC NGHIỆM . 8 LÝ THUYẾT VỀ SỰ LỰA CHỌN BẤT LỢI ADVERSE SELECTION . 8 LÝ THUYẾT RỦI RO ĐẠO ĐỨC . 9 LÝ THUYẾT GIAO DỊCH . 11 CÁC NGHIÊN CỨU LIÊN QUAN . 11 CHƯƠNG 3 NỘI DUNG NGHIÊN CỨU VÀ KẾT QUẢ TRÊN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM . 14 XÂY DỰNG CÁC BIẾN NGHIÊN CỨU. 14 Đo lường tính thanh khoản liquidity measures . 14 Chênh lệch giá đặt mua-giá đặt bán được niêm yết Quoted Bid-Ask spread . 14 Chênh lệch giá hiệu lực Effective spread . 14 Quyền sở hữu của tổ chức nhà đầu tư nước ngoài FOR . 15 Biến
