Thị trường chứng khoán trên thế giới nói chung và ở Việt Nam nói riêng luôn là nơi hấp dẫn các tổ chức và cá nhân đầu tư bởi mức sinh lợi cao của nó. Tuy nhiên, đây cũng là một hoạt động tiềm ẩn rất nhiều rủi ro. Vì thế, việc đưa ra dự báo xu hướng biến động của chỉ số giá chứng khoán để có một sách lược phù hợp cho hoạt đầu tư của cá nhân, tổ chức thu hút rất | Tuyển tập Báo cáo Hội nghị Sinh viên Nghiên cứu Khoa học lần thứ 7 Đại học Đà Nẵng năm 2010 ỨNG DỤNG MÔ HÌNH ARIMA ĐỂ Dự BÁO VNINDEX APPLICATION OF ARIMA MODEL TO FORECAST VNINDEX SVTH Bùi Quang Trung Nguyễn Quang Minh Nhi Lê Văn Hiếu Nguyễn Hồ Diệu Uyên Lớp 33K15 Khoa Tài Chính - Ngân hàng Trường Đại học Kinh tế GVHD TS. Võ Thị Thúy Anh Khoa Tài Chính - Ngân hàng Trường Đại học Kinh tế TÓM TẮT Thị trường chứng khoán trên thế giới nói chung và ở Việt Nam nói riêng luôn là nơi hấp dẫn các tổ chức và cá nhân đầu tư bởi mức sinh lợi cao của nó. Tuy nhiên đây cũng là một hoạt động tiềm ẩn rất nhiều rủi ro. Vì thế việc đưa ra dự báo xu hướng biến động của chỉ số giá chứng khoán để có một sách lược phù hợp cho hoạt đầu tư của cá nhân tổ chức thu hút rất nhiều sự quan tâm của các nhà kinh tế lượng tài chính trong và ngoài nước. Đề tài này cung cấp cách thức xây dựng mô hình ARIMA trong dự báo chỉ số VNIndex trên thị trường chứng khoán Việt Nam. ABSTRACT Stock markets around the world in general and in Vietnam in particular are always attractive to investment institutions and individual investors because of its high level of profitability. However it is also an operation with a lot of potential risks. Thus forecasting the trends of the stock index to adapt a consistent investment strategy for individuals and organizations attracts the attention of many financial specialists both domestic and abroad. This research offers a method to build the ARIMA model in forecasting the VN-Index on this local stock market. 1. Đặt vấn đề Ra đời vào đầu năm 2000 thị trường chứng khoán Việt Nam đã trở thành một kênh đầu tư hết sức hấp dẫn đối với các nhà đầu tư từ các tổ chức đầu tư chuyên nghiệp cho đến các nhà đầu tư cá nhân nghiệp dư nhỏ lẻ. Tuy nhiên bên cạnh mức sinh lợi cao đây cũng là hoạt động luôn tồn tại nhiều rủi ro tiềm ẩn bởi nhà đầu tư không phải lúc nào cũng dự đoán được chính xác xu hướng của giá cổ phiếu trong tương lai. Do đó việc dự báo chính xác sự biến động giá của cổ .
