Đang chuẩn bị liên kết để tải về tài liệu:
Bài giảng Quản trị rủi ro tài chính: Chương 3 - ThS. Hà Lâm Oanh

Bài giảng Quản trị rủi ro tài chính: Chương 3 do ThS. Hà Lâm Oanh biên soạn với mục tiêu chính là: Nắm vững khái niệm và sử dụng hợp đồng kỳ hạn, hợp đồng hoán đổi, hợp đồng giao sau (tương lai), hợp đồng quyền chọn trên thị trường ngoại hối. | 20/8/2017 TÀI LIỆU THAM KHẢO L/O/G/O TRƯỜNG ĐẠI HỌC THỦ DẦU MỘT KHOA KINH TẾ Chương 3 CÁC CÔNG CỤ TÀI CHÍNH PHÁI SINH TRÊN THỊ TRƯỜNG NGOẠI HỐI Giáo trình chính: - TS. Nguyễn Minh Kiều, Quản trị rủi ro tài chính, 2009, NXB. Thống kê. Tài liệu tham khảo: - PGS. TS. Nguyễn Thị Ngọc Trang, Quản trị rủi ro tài chính, 2005, Giảng viên: ThS. HÀ LÂM OANH Bộ môn Tài chính – Ngân hàng NXB. Thống kê. - Các tạp chí chuyên ngành. www.trungtamtinhoc.edu.vn www.trungtamtinhoc.edu.vn MỤC TIÊU • Nắm vững khái niệm và sử dụng hợp đồng kỳ hạn, hợp đồng hoán đổi, hợp đồng giao sau (tương lai), hợp đồng quyền chọn trên thị trường ngoại hối. www.trungtamtinhoc.edu.vn 3.1. Hợp đồng kỳ hạn 3.1.1. Khái quát về giao dịch ngoại tệ kỳ hạn - Giao dịch ngoại hối kỳ hạn là những giao dịch ngoại hối có ngày giá trị xa hơn ngày giá trị giao ngay. - Giao dịch ngoại hối kỳ hạn là giao dịch mua bán ngoại hối, trong đó 02 bên thỏa thuận với nhau về tỷ giá mua bán vào ngày hôm nay và cam kết thực hiện việc giao hàng/thanh toán vào một ngày xác định trong tương lai. Ví dụ: Công ty ABC bán kỳ hạn 02 tháng USD900,000 cho Eximbank với tỷ giá 23,550VND/USD. www.trungtamtinhoc.edu.vn NỘI DUNG 3.1. Hợp đồng kỳ hạn 3.2. Hợp đồng hoán đổi 3.3. Hợp đồng giao sau 3.4. Hợp đồng quyền chọn www.trungtamtinhoc.edu.vn 3.1. Hợp đồng kỳ hạn Hợp đồng kỳ hạn: là một công cụ tài chính để mua hoặc để bán một số lượng tiền nhất định, tại một TG nhất định, tại một thời điểm xác định trong tương lai. được ký giữa ngân hàng – ngân hàng, ngân hàng – khách hàng; được giao dịch trên thị trường kỳ hạn – thị trường phi tập trung. www.trungtamtinhoc.edu.vn 1 20/8/2017 3.1. Hợp đồng kỳ hạn Ngày giá trị trong giao dịch kỳ hạn: - Là ngày 02 bên mua bán thực hiện hợp đồng kỳ hạn. - Được tính dựa trên ngày giá trị của giao dịch giao ngay. - Nếu rơi vào ngày lễ, ngày nghỉ cuối tuần thì sẽ ngày giá trị trong giao dịch kỳ hạn được dịch chuyển đến ngày làm việc kế tiếp gần nhất. - Nếu ngày làm việc kế tiếp gần nhất rơi .